Банк / кредитная организация · MOEX: RU000A107TH4

АЛЬФАБ2Р26

АЛЬФА-БАНК Б2Р26 · ISIN RU000A107TH4

Оценка Basis: доходность vs риск · оценка, не рекомендация

Риск оплачен

Надёжный корпорат: небольшой спред за чуть большую доходность, чем у ОФЗ.

Спред к ОФЗ 169 б.п. при требуемых по методике ~106 б.п. — премия +63 б.п. Risk Score Basis: 2,2 из 5 (группа A).

Рейтинга кредитных агентств в базе Basis нет — методика добавляет за это премию к требуемому спреду.

Параметры выпуска

Факт — данные Московской биржи

ISIN	RU000A107TH4
Выпуск / эмитент	АЛЬФА-БАНК Б2Р26
Тип	Корпоративная
Валюта номинала	рубль
Номинал	1 000 ₽
Купон	13,8% годовых — Фикс. купон
Периодичность купона	91 дн. (квартальный)
Погашение	17.02.2027
Амортизация номинала	нет
Уровень листинга MOEX	3

Рыночные данные на 30.07.2026

Цена	100% номинала
Доходность к погашению	14,49% годовых
Дюрация	0,5 года
НКД	26,8 ₽

Что это значит в деньгах

Расчёт Basis по параметрам выпуска — оценка, не рекомендация

Купонов в год	4 × 34,4 ₽ = 138 ₽ на одну бумагу (13,8% к текущей цене)
Цена входа за одну бумагу	1 000 ₽ + НКД 26,8 ₽ = 1 027 ₽
Если ставка вырастет на 1 п.п.	цена упадёт примерно на 0,4% — и настолько же вырастет при снижении на 1 п.п. (оценка по дюрации 0,5 года)
Сколько добавляет к госбумаге	14,5% против 12,8% у ОФЗ сопоставимой длины — разница +1,7 п.п. премия небольшая: по доходности бумага близка к государственной, а риск у неё выше
Выплат до погашения	осталось примерно 1, погашение 17.02.2027

Ближайшие выплаты по выпуску

Расчётная сетка по купонному периоду — не официальный график эмитента

№	Дата	Выплата на одну бумагу
1	18.11.2026	34,4 ₽
2	17.02.2027	34,4 + номинал 1 000 ₽ — погашение

Всего за эти 2 выплаты держатель получит около 1 069 ₽ на бумагу. Даты рассчитаны от погашения 17.02.2027 с шагом 91 дн.: при переносах или нестандартном первом купоне фактическая дата может отличаться на несколько дней — точный график даёт эмитент.

Открыть в приложении Basis: скринер и карточка облигации →

Подборки с этой бумагой

Короткие (до года)