Энергетика / топливо / сырьё · MOEX: RU000A10DB16
Оил Ресурс 001P-03 · ISIN RU000A10DB16
Оценка Basis: доходность vs риск · оценка, не рекомендация
Риск существенно недоплаченЭкстремальная доходность — почти всегда дистресс/неликвид, а не «выгода»; вероятны потери тела.
Спред к ОФЗ 3 837 б.п. при требуемых по методике ~6 626 б.п. — премия −2 789 б.п. Risk Score Basis: 4,6 из 5 (группа CCC-).
Агентский рейтинг: BBB- (нац. шкала, smart-lab (агрегат агентств)). Достаточная кредитоспособность (нижняя граница «инвестиционного» уровня) — платит, но запас прочности умеренный.
Рынок требует доходность ВЫШЕ, чем подразумевает рейтинг BBB-: либо рынок видит свежие проблемы, не отражённые в рейтинге (повод проверить эмитента), либо бумага недооценена и премия за риск избыточна. Это место, где «доходность не соответствует рейтингу».
Факт — данные Московской биржи
| ISIN | RU000A10DB16 |
|---|---|
| Выпуск / эмитент | Оил Ресурс 001P-03 |
| Тип | Корпоративная |
| Валюта номинала | рубль |
| Номинал | 1 000 ₽ |
| Купон | 29% годовых — Фикс. купон |
| Периодичность купона | 30 дн. (ежемесячный) |
| Погашение | 03.10.2030 |
| Амортизация номинала | нет |
| Уровень листинга MOEX | 3 |
| Цена | 75,0% номинала |
|---|---|
| Доходность к погашению | 44,57% годовых — аномально высокая: маркер дистресса/неликвида, не «выгоды» |
| Дюрация | 2,2 года |
| НКД | 1,59 ₽ |
← Все облигации: каталог и подборки Basis
Basis — независимый аналитический слой, не брокер: без сигналов «купить/продать». Числа на странице — данные Московской биржи и расчёты Basis на 26.07.2026; актуальные котировки и полный разбор — в приложении. «Оценка Basis» — оценка соотношения доходности и риска по открытой методике, а не рейтинг и не совет. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.