Муниципальные · MOEX: RU000A0ZYKJ1
Санкт-Петербург обл. 35002 · ISIN RU000A0ZYKJ1
Оценка Basis: доходность vs риск · оценка, не рекомендация
Риск недоплаченНадёжный корпорат: небольшой спред за чуть большую доходность, чем у ОФЗ.
Спред к ОФЗ −39 б.п. при требуемых по методике ~106 б.п. — премия −145 б.п. Risk Score Basis: 2,2 из 5 (группа A).
Рейтинга кредитных агентств в базе Basis нет — методика добавляет за это премию к требуемому спреду.
Факт — данные Московской биржи
| ISIN | RU000A0ZYKJ1 |
|---|---|
| Выпуск / эмитент | Санкт-Петербург обл. 35002 |
| Тип | Муниципальная |
| Валюта номинала | рубль |
| Номинал | 250 ₽ |
| Купон | 7,65% годовых — Фикс. купон |
| Периодичность купона | 182 дн. (полугодовой) |
| Погашение | 04.12.2026 |
| Амортизация номинала | нет |
| Уровень листинга MOEX | 1 |
| Цена | 98,4% номинала |
|---|---|
| Доходность к погашению | 12,84% годовых |
| Дюрация | 0,3 года |
| НКД | 2,88 ₽ |
Расчёт Basis по параметрам выпуска — оценка, не рекомендация
| Купонов в год | 2 × 9,54 ₽ = 19,1 ₽ на одну бумагу (7,8% к текущей цене) |
|---|---|
| Цена входа за одну бумагу | 246 ₽ + НКД 2,88 ₽ = 249 ₽ |
| Если ставка вырастет на 1 п.п. | цена упадёт примерно на 0,3% — и настолько же вырастет при снижении на 1 п.п. (оценка по дюрации 0,3 года) |
| Сколько добавляет к госбумаге | 12,8% против 13,4% у ОФЗ сопоставимой длины — разница −0,6 п.п. доходность ниже государственной — при нормальном кредитном риске так не бывает. Обычно за этим стоит неликвид, устаревшая цена последней сделки или расчёт к оферте, а не выгодная бумага. Проверяйте объём торгов, прежде чем считать это доходностью |
| Выплат до погашения | осталось примерно 1, погашение 04.12.2026 |
Расчётная сетка по купонному периоду — не официальный график эмитента
| № | Дата | Выплата на одну бумагу |
|---|---|---|
| 1 | 04.12.2026 | 9,54 + номинал 250 ₽ — погашение |
Всего за эти 1 выплату держатель получит около 260 ₽ на бумагу. Даты рассчитаны от погашения 04.12.2026 с шагом 182 дн.: при переносах или нестандартном первом купоне фактическая дата может отличаться на несколько дней — точный график даёт эмитент.
Открыть в приложении Basis: скринер и карточка облигации →← Все облигации: каталог и подборки Basis
Basis — аналитический слой, не брокер: без сигналов «купить/продать». Числа на странице — данные Московской биржи и расчёты Basis на 30.07.2026; актуальные котировки и полный разбор — в приложении. «Оценка Basis» — оценка соотношения доходности и риска по открытой методике, а не рейтинг и не совет. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.