Корпораты — прочие · MOEX: RU000A1018M7
СОПФ ФПФ 01 · ISIN RU000A1018M7
Оценка Basis: доходность vs риск · оценка, не рекомендация
Доходность соответствует рискуДо ближайшего события (оферта/погашение) считаные недели — YTM технически раздут коротким хвостом, это не плата за кредитный риск. Вопрос здесь — вернут ли тело в срок.
Спред к ОФЗ 88 б.п. при требуемых по методике ~88 б.п. — премия +0 б.п. Risk Score Basis: 1,4 из 5 (группа AAA-AA).
Агентский рейтинг: AAA (нац. шкала, smart-lab (агрегат агентств)). Максимальная кредитоспособность — риск невыплаты минимальный.
Рыночная оценка и агентский рейтинг согласованы — явного расхождения «цена против риска» нет.
Факт — данные Московской биржи
| ISIN | RU000A1018M7 |
|---|---|
| Выпуск / эмитент | СОПФ ФПФ 01 |
| Тип | Корпоративная |
| Валюта номинала | рубль |
| Номинал | 1 000 ₽ |
| Купон | 6,84% годовых — Фикс. купон |
| Периодичность купона | 71 дн. |
| Погашение | 25.12.2026 |
| Амортизация номинала | нет |
| Уровень листинга MOEX | 3 |
| Цена | 98,8% номинала |
|---|---|
| Сделок за день | 10 |
| Доходность к погашению | 15,1% годовых — искажена близкой офертой/погашением |
| Дюрация | 0,2 года |
| НКД | 2,06 ₽ |
Расчёт Basis по параметрам выпуска — оценка, не рекомендация
| Купонов в год | 5 × 13,3 ₽ = 68,4 ₽ на одну бумагу (6,9% к текущей цене) |
|---|---|
| Цена входа за одну бумагу | 988 ₽ + НКД 2,06 ₽ = 990 ₽ |
| Если ставка вырастет на 1 п.п. | цена упадёт примерно на 0,2% — и настолько же вырастет при снижении на 1 п.п. (оценка по дюрации 0,2 года) |
| Сколько добавляет к госбумаге | 15,1% против 14,2% у ОФЗ сопоставимой длины — разница +0,9 п.п. премия небольшая: по доходности бумага близка к государственной, а риск у неё выше · близка оферта — доходность к погашению здесь условна |
| Выплат до погашения | осталось примерно 1, погашение 25.12.2026 |
Расчётная сетка по купонному периоду — не официальный график эмитента
| № | Дата | Выплата на одну бумагу |
|---|---|---|
| 1 | 25.12.2026 | 13,3 + номинал 1 000 ₽ — погашение |
Всего за эти 1 выплату держатель получит около 1 013 ₽ на бумагу. Даты рассчитаны от погашения 25.12.2026 с шагом 71 дн.: при переносах или нестандартном первом купоне фактическая дата может отличаться на несколько дней — точный график даёт эмитент.
Открыть в приложении Basis: скринер и карточка облигации →← Все облигации: каталог и подборки Basis
Basis — аналитический слой, не брокер: без сигналов «купить/продать». Числа на странице — данные Московской биржи и расчёты Basis на 25.10.2026; актуальные котировки и полный разбор — в приложении. «Оценка Basis» — оценка соотношения доходности и риска по открытой методике, а не рейтинг и не совет. Материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.